融資與借貸的區(qū)別
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融資與借貸的區(qū)別范文第1篇
一、民間借貸的現(xiàn)狀與特點
(一)規(guī)模總量不斷增長
據(jù)對湖南省益陽市50家企業(yè)、120戶城鎮(zhèn)居民和120戶農(nóng)村居民問卷抽樣調(diào)查測算,至2008年末,全市民間借貸總量約為54億元,比2004年增加9.52億元,增幅為21.4%,分別占全市人民幣存、貸款總額的8.6%、9.7%。樣本企業(yè)民間借入資金余額戶均規(guī)模122.4萬元,比2004年增加38萬元,年均增長11.25%;樣本城鎮(zhèn)居民2008年末通過民間借入資金余額戶均3.94萬元,比2004年增加1.33萬元,年均增長9.8%;樣本農(nóng)村居民2008年末通過民間借入資金余額戶均3.42萬元,比2004年增加1.06萬元,年均增長7.4%。根據(jù)相關數(shù)據(jù),我們得出以下結論:全市中小企業(yè)民間借貸34.29億元,約占民間借貸總額的63.5%,城鄉(xiāng)居民約占36.5%;二是城市居民參與民間借貸的比例略高于農(nóng)村居民;三是經(jīng)濟發(fā)展較快的地區(qū)參與民間借貸的比例遠高于經(jīng)濟相對落后的地區(qū)。
(二)融資范圍不斷擴大
抽樣調(diào)查顯示:中小企業(yè)民間借貸約77%是用于解決生產(chǎn)經(jīng)營流動資金不足,約23%用于固定資產(chǎn)投產(chǎn);農(nóng)戶得到民間借貸在生產(chǎn)及生活中的分配比例是58∶42;城鎮(zhèn)居民民間借貸資金約74%用于投資經(jīng)商。從益陽市民間借貸投向看,主要集中體現(xiàn)在三大領域。一是農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化領域的需求。據(jù)調(diào)查的100家龍頭企業(yè)資金需求達83億元,較上年增加24億元,增長13%,銀行貸款滿足率僅為50%,有三成的企業(yè)得不到銀行貸款,資金缺口約38億元。二是房地產(chǎn)開發(fā)領域的需求。據(jù)調(diào)查,在自籌資金中房地產(chǎn)開發(fā)商向民間借貸的資金所占比重下降了約12%。2008年農(nóng)民住房支出較2005年、2006年、2007年分別增長了20%、18%和22%,使民間借貸由過去的生活急用轉為居住借貸。三是新型工業(yè)領域的需求。
(三)交易活動由暗轉向公開或半公開化
民間借貸雖不具有合法地位,但民間借貸對社會經(jīng)濟生活中所發(fā)揮的作用在一定程度上得到社會大眾的認可,逐步演變成私營業(yè)主、個體工商戶和民營企業(yè)緩解資金供需矛盾的重要手段,逐漸由“地下交易”變?yōu)榘牍_或公開化。
(四)借貸形式呈現(xiàn)多樣化趨勢
隨著民間資本規(guī)模擴大,專業(yè)放債人和中介人應運而生。有的為借貸雙方牽線搭橋,從中收取中介費;有的擔保公司為民間借貸者提供擔保,從中收取擔保費;有的企業(yè)或個人一方面借入資金,另一方面從事放款活動,從中賺取利差,成為名副其實的民間借貸中介機構或專業(yè)放債人。此外,隨著人們市場意識的不斷增強,相繼出現(xiàn)了白條轉借貸的形式。與此同時,在社會上涌現(xiàn)了一批食利群體。其中:包括在職行政機關、企事業(yè)單位的干部職工。
二、當前民間融資動向及發(fā)展趨勢
近幾年,隨著民營經(jīng)濟體不同形式的蓬勃興起,人們市場意識的不斷提高,民間借貸出現(xiàn)了新的動向。
(一)民間融資替代化
據(jù)樣本點監(jiān)測顯示:民間融資與正規(guī)金融互為替代的特征較明顯。據(jù)監(jiān)測的10戶企業(yè)(主要是當?shù)刂攸c企業(yè))數(shù)據(jù)顯示,在國家適度寬松的貨幣政策下,今年1-6月獲得銀行貸款7345萬元,同比增加1350萬元,企業(yè)民間融資總額2532萬元,同比減少了560萬元。
(二)融資性質(zhì)股權化
據(jù)樣本監(jiān)測點顯示,近幾年,股權性融資在企業(yè)籌集資金的過程中被廣泛的運用,在民間融資中所占比例逐年上升,2006-2008年分別上升了7.3%、10.2%、13.6%。如南縣鑫欣漁業(yè)有限責任公司,現(xiàn)有入股會員2358人,企業(yè)融資規(guī)模達680萬元,比2006年增長26%,入股者不僅能保利分紅,還得到了企業(yè)飼養(yǎng)技術和產(chǎn)、供、銷一條龍服務帶來的實惠。
(三)農(nóng)村融資趨于產(chǎn)業(yè)化
龍頭企業(yè)和農(nóng)村經(jīng)濟專業(yè)合作組織(協(xié)會)作為農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化的載體,近年來得到了較快的發(fā)展。據(jù)統(tǒng)計,益陽市現(xiàn)有各類農(nóng)民專業(yè)合作組織756個,擁有資產(chǎn)39億元,民間融資規(guī)模5.8億元,入社會員26.5萬人,帶動農(nóng)戶39萬戶,占到了全市農(nóng)戶總數(shù)的39%。問卷調(diào)查顯示,農(nóng)信社基本上滿足了農(nóng)戶小額信貸需求,資金供需矛盾主要集中于企業(yè)和專業(yè)大戶的大額資金需求,有80%的企業(yè)和專業(yè)大戶都有民間借貸,一些龍頭企業(yè)或協(xié)會通過合股、入股和民間借貸的方式籌措資金,與農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化發(fā)展緊密地連在一起,緩解了企業(yè)大額的相對穩(wěn)定的長期性資金需求。
(四)借貸行為趨于理性化
隨著民間融資市場逐漸趨于成熟,轄區(qū)民間融資行為更具市場性和公開性,理性化特征也愈加明顯。首先是融資價格隨行就市,并依據(jù)信用、風險、期限等進行定價。二是融資方式更趨規(guī)范。據(jù)監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示,以書面協(xié)議方式發(fā)生的融資額占86%,以擔?；虻盅悍绞桨l(fā)生的融資額占14%,同比分別增加了7%和4%。三是付息基本上參照銀行的結息方式來執(zhí)行。
三、區(qū)域比較民間借貸風險分析
(一)部分資金流向不符合國家產(chǎn)業(yè)政策
益陽市是一個農(nóng)業(yè)大市。長期以來,工業(yè)基礎較薄弱,原計劃經(jīng)濟下的許多小水泥、小鋼鐵、小紙廠以及高污染、高能耗企業(yè),通過改制轉為民營企業(yè)后,因長期得不到正規(guī)金融的支持,積累了大量的風險。以桃江縣為例:全縣16家立窖水泥生產(chǎn)企業(yè),年產(chǎn)量普遍為8.8-16萬噸,因不符合國家信貸政策而長期依賴于民間借貸維持經(jīng)營;同樣的情況還有桃江縣金沙鋼鐵廠,長期在市場與國家宏觀調(diào)控的狹縫中求生存,企業(yè)發(fā)展由小做大完全依賴于民間借貸,2008年末民間借貸余額達到5000多萬元。
(二)進入成熟期后的民營企業(yè)仍達不到正規(guī)金融所需的信貸條件
據(jù)了解,為了適應民營企業(yè)貸款小、頻、急的特點,緩解民營企業(yè)貸款難問題,近幾年工總行、農(nóng)總行都制定了一些政策措施,但基層行具體執(zhí)行起來卻十分困難。以益陽市為例:全市工業(yè)企業(yè)19865家,其中:規(guī)模以上企業(yè)764家,規(guī)模以下小企業(yè)2566家,個體經(jīng)營戶16811家。調(diào)查顯示:目前中小企業(yè)獲得銀行貸款的滿足率度不到40%,通過民間融資方式籌資的企業(yè)高達77.3%,占到了企業(yè)融資規(guī)模的50%左右。
(三)規(guī)范民間借貸的法律法規(guī)定義模糊
目前,在我國《刑法》、《非法金融機構和非法金融業(yè)務活動取締辦法》等法律法規(guī)中,對合法的民間借貸、非法集資和非法吸收公眾存款的定義模糊?！缎谭ā返谝话倨呤鶙l規(guī)定,非法吸收公眾存款或者變相吸收公眾存款,擾亂金融秩序的,處有期徒刑或罰金。1998年7月國務院第247號令頒布的《非法金融機構和非法金融取締辦法》中有關規(guī)定界定非法吸收公眾存款的行為。該辦法規(guī)定,非法吸收公眾存款,是指未經(jīng)中國人民銀行批準,向社會不特定對象吸收資金,出具憑證,承諾在一定期限內(nèi)還本付息的活動。1999年的《最高人民法院關于如何確認公民與企業(yè)之間借貸行為效力問題的批復》規(guī)定,公民與非金融企業(yè)之間的借貸行為屬于民間借貸,只要雙方當事人意思表示真實即可認定有效。但上述法律對合法民間借貸、非法集資和非法吸收存款行為的定義并不明確,也沒有相應的司法解釋。
(四)民間借貸趨利性極易導致經(jīng)濟結構性風險
民間借貸具有隱匿性,使得地方政府對本地資本市場供求狀況和資金投向難以把握,使民間借貸往往集中于熱點行業(yè)。微觀經(jīng)濟實體投資的非理性極易導致熱點行業(yè)內(nèi)部企業(yè)林立,難以形成適度競爭和合理聯(lián)合,導致行業(yè)生產(chǎn)規(guī)模過剩,造成社會整體投資邊際效益下降,當社會投資邊際效益為負時,民間借貸的風險就會加大。
四、防范和化解民間借貸風險的有效途徑
(一)制定相關法律,在法律上明確區(qū)別民間借貸行為的合法性和非法性
目前我國最高人民法院《關于人民法院審理借貸案件的若干意見》和《關于如何確認公民與企業(yè)之間借貸行為效力問題的批復》等幾條司法解釋雖在某種程序上承認民間借貸行為的合法性,但都是從民法的角度出發(fā)為官司糾紛而做的解釋,僅有幾條“判案解釋”已難以引導和規(guī)范民間借貸健康發(fā)展。因此,國家有必要制定一部適合國情的《民間借貸法》和《民間融資中介機構和中介業(yè)務管理辦法》,從法律上明確界定民間借貸的形式、運行方式,在制度設計上為民間借貸雙方構建法律保障。
(二)加強政策輿論導向,規(guī)范民間融資行為
各級政府應盡快明確相應的管理部門,通過行政手段來規(guī)范民間融資行為,改變目前民間借貸放任自流的狀況。一是加強對群眾的宣傳和風險教育,提高廣大群眾風險防范意識;二是根據(jù)民間借貸的性質(zhì),區(qū)別對待,加強管理。對于數(shù)額小、參與人員少、不跨地區(qū)、用于互助解困等合法用途的,應允許其存在,并加以引導和規(guī)范。三是嚴厲打擊民間高利貸行為。對于脫離實體經(jīng)濟的各類非法集資和民間高利貸行為要嚴厲打擊;對于擅自設立非法金融機構和違法從事銀行存貸款業(yè)務的要堅決取締。
(三)建立科學監(jiān)測體系,跟蹤民間借貸變化
一是建立民間借貸業(yè)務登記備案制度。民間借貸主管部門要以民間借貸借款方為監(jiān)管對象,建立民間借貸交易行為實行登記備案制度,特別是對融資規(guī)模較大企業(yè)要實行強制性登記備案,未經(jīng)登記的可視同為非法行為。二是建立科學的民間借貸監(jiān)測指標體系。監(jiān)測內(nèi)容應包括民間借貸規(guī)模、融資方式、用途、期限、利率和借款償還情況等。對融資規(guī)模較大的企業(yè)或個體經(jīng)營戶,主管部門應時實定期跟蹤調(diào)查,及時掌握其動態(tài)變化,并實施有效地風險控制和管理。三是依托各級民間借貸監(jiān)測登記部門建立全國性民間借貸監(jiān)測體系。區(qū)(縣、市)一級負責收集轄內(nèi)民間借貸信息,定期匯總上報省(市)有關部門,全國、省(市)監(jiān)測部門通過整理分析,為相關部門加強民間借貸管理和制定宏觀政策提供信息支持。
(四)加強產(chǎn)業(yè)引導,優(yōu)化民間投資結構
各級政府要根據(jù)國家產(chǎn)業(yè)政策,結合本地實際,加強民間借貸的引導和服務,選擇具有市場前景、成長性好的項目為依托,優(yōu)化民間投資結構。嚴禁民間資本投向受國家宏觀調(diào)控政策影響較大的高能耗、高污染行業(yè);鼓勵中小企業(yè)以入股方式吸收民間閑散資金,加大對農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化資金投入,形成利益共享,風險共擔,互惠互利的合作機制;有關部門要創(chuàng)造政策條件,幫助有發(fā)展?jié)摿Φ凝堫^企業(yè)直接進入資本市場,逐步減少民間借貸比重。
(五)培育征信市場,加快信用體系建設
中小民營企業(yè)發(fā)展一般具有先民間資本、再銀行貸款的順序。進入成熟期后的企業(yè)要得到銀行信貸支持,首先,要破解銀企信息不對稱的“瓶頸”。因此,各級政府要積極培育征信市場,規(guī)范中小企業(yè)經(jīng)營行為,引導中小企業(yè)轉變信用觀念,建立內(nèi)部信用管理制度,提升中小企業(yè)財務信息的可信度,為銀行信用評級創(chuàng)造條件。
融資與借貸的區(qū)別范文第2篇
(一)規(guī)?？偭坎粩嘣鲩L
據(jù)對湖南省益陽市50家企業(yè)、120戶城鎮(zhèn)居民和120戶農(nóng)村居民問卷抽樣調(diào)查測算,至2008年末,全市民間借貸總量約為54億元,比2004年增加9.52億元,增幅為21.4%,分別占全市人民幣存、貸款總額的8.6%、9.7%。樣本企業(yè)民間借入資金余額戶均規(guī)模122.4萬元,比2004年增加38萬元,年均增長11.25%;樣本城鎮(zhèn)居民2008年末通過民間借入資金余額戶均3.94萬元,比2004年增加1.33萬元,年均增長9.8%;樣本農(nóng)村居民2008年末通過民間借入資金余額戶均3.42萬元,比2004年增加1.06萬元,年均增長7.4%。根據(jù)相關數(shù)據(jù),我們得出以下結論:全市中小企業(yè)民間借貸34.29億元,約占民間借貸總額的63.5%,城鄉(xiāng)居民約占36.5%;二是城市居民參與民間借貸的比例略高于農(nóng)村居民;三是經(jīng)濟發(fā)展較快的地區(qū)參與民間借貸的比例遠高于經(jīng)濟相對落后的地區(qū)。
(二)融資范圍不斷擴大
抽樣調(diào)查顯示:中小企業(yè)民間借貸約77%是用于解決生產(chǎn)經(jīng)營流動資金不足,約23%用于固定資產(chǎn)投產(chǎn);農(nóng)戶得到民間借貸在生產(chǎn)及生活中的分配比例是58∶42;城鎮(zhèn)居民民間借貸資金約74%用于投資經(jīng)商。從益陽市民間借貸投向看,主要集中體現(xiàn)在三大領域。一是農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化領域的需求。據(jù)調(diào)查的100家龍頭企業(yè)資金需求達83億元,較上年增加24億元,增長13%,銀行貸款滿足率僅為50%,有三成的企業(yè)得不到銀行貸款,資金缺口約38億元。二是房地產(chǎn)開發(fā)領域的需求。據(jù)調(diào)查,在自籌資金中房地產(chǎn)開發(fā)商向民間借貸的資金所占比重下降了約12%。2008年農(nóng)民住房支出較2005年、2006年、2007年分別增長了20%、18%和22%,使民間借貸由過去的生活急用轉為居住借貸。三是新型工業(yè)領域的需求。
(三)交易活動由暗轉向公開或半公開化
民間借貸雖不具有合法地位,但民間借貸對社會經(jīng)濟生活中所發(fā)揮的作用在一定程度上得到社會大眾的認可,逐步演變成私營業(yè)主、個體工商戶和民營企業(yè)緩解資金供需矛盾的重要手段,逐漸由“地下交易”變?yōu)榘牍_或公開化。
(四)借貸形式呈現(xiàn)多樣化趨勢
隨著民間資本規(guī)模擴大,專業(yè)放債人和中介人應運而生。有的為借貸雙方牽線搭橋,從中收取中介費;有的擔保公司為民間借貸者提供擔保,從中收取擔保費;有的企業(yè)或個人一方面借入資金,另一方面從事放款活動,從中賺取利差,成為名副其實的民間借貸中介機構或專業(yè)放債人。此外,隨著人們市場意識的不斷增強,相繼出現(xiàn)了白條轉借貸的形式。與此同時,在社會上涌現(xiàn)了一批食利群體。其中:包括在職行政機關、企事業(yè)單位的干部職工。
二、當前民間融資動向及發(fā)展趨勢
近幾年,隨著民營經(jīng)濟體不同形式的蓬勃興起,人們市場意識的不斷提高,民間借貸出現(xiàn)了新的動向。
(一)民間融資替代化
據(jù)樣本點監(jiān)測顯示:民間融資與正規(guī)金融互為替代的特征較明顯。據(jù)監(jiān)測的10戶企業(yè)(主要是當?shù)刂攸c企業(yè))數(shù)據(jù)顯示,在國家適度寬松的貨幣政策下,今年1-6月獲得銀行貸款7345萬元,同比增加1350萬元,企業(yè)民間融資總額2532萬元,同比減少了560萬元。
(二)融資性質(zhì)股權化
據(jù)樣本監(jiān)測點顯示,近幾年,股權性融資在企業(yè)籌集資金的過程中被廣泛的運用,在民間融資中所占比例逐年上升,2006-2008年分別上升了7.3%、10.2%、13.6%。如南縣鑫欣漁業(yè)有限責任公司,現(xiàn)有入股會員2358人,企業(yè)融資規(guī)模達680萬元,比2006年增長26%,入股者不僅能保利分紅,還得到了企業(yè)飼養(yǎng)技術和產(chǎn)、供、銷一條龍服務帶來的實惠。
(三)農(nóng)村融資趨于產(chǎn)業(yè)化
龍頭企業(yè)和農(nóng)村經(jīng)濟專業(yè)合作組織(協(xié)會)作為農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化的載體,近年來得到了較快的發(fā)展。據(jù)統(tǒng)計,益陽市現(xiàn)有各類農(nóng)民專業(yè)合作組織756個,擁有資產(chǎn)39億元,民間融資規(guī)模5.8億元,入社會員26.5萬人,帶動農(nóng)戶39萬戶,占到了全市農(nóng)戶總數(shù)的39%。問卷調(diào)查顯示,農(nóng)信社基本上滿足了農(nóng)戶小額信貸需求,資金供需矛盾主要集中于企業(yè)和專業(yè)大戶的大額資金需求,有80%的企業(yè)和專業(yè)大戶都有民間借貸,一些龍頭企業(yè)或協(xié)會通過合股、入股和民間借貸的方式籌措資金,與農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化發(fā)展緊密地連在一起,緩解了企業(yè)大額的相對穩(wěn)定的長期性資金需求。
(四)借貸行為趨于理性化
隨著民間融資市場逐漸趨于成熟,轄區(qū)民間融資行為更具市場性和公開性,理性化特征也愈加明顯。首先是融資價格隨行就市,并依據(jù)信用、風險、期限等進行定價。二是融資方式更趨規(guī)范。據(jù)監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示,以書面協(xié)議方式發(fā)生的融資額占86%,以擔?；虻盅悍绞桨l(fā)生的融資額占14%,同比分別增加了7%和4%。三是付息基本上參照銀行的結息方式來執(zhí)行。
三、區(qū)域比較民間借貸風險分析
(一)部分資金流向不符合國家產(chǎn)業(yè)政策
益陽市是一個農(nóng)業(yè)大市。長期以來,工業(yè)基礎較薄弱,原計劃經(jīng)濟下的許多小水泥、小鋼鐵、小紙廠以及高污染、高能耗企業(yè),通過改制轉為民營企業(yè)后,因長期得不到正規(guī)金融的支持,積累了大量的風險。以桃江縣為例:全縣16家立窖水泥生產(chǎn)企業(yè),年產(chǎn)量普遍為8.8-16萬噸,因不符合國家信貸政策而長期依賴于民間借貸維持經(jīng)營;同樣的情況還有桃江縣金沙鋼鐵廠,長期在市場與國家宏觀調(diào)控的狹縫中求生存,企業(yè)發(fā)展由小做大完全依賴于民間借貸,2008年末民間借貸余額達到5000多萬元。
(二)進入成熟期后的民營企業(yè)仍達不到正規(guī)金融所需的信貸條件
據(jù)了解,為了適應民營企業(yè)貸款小、頻、急的特點,緩解民營企業(yè)貸款難問題,近幾年工總行、農(nóng)總行都制定了一些政策措施,但基層行具體執(zhí)行起來卻十分困難。以益陽市為例:全市工業(yè)企業(yè)19865家,其中:規(guī)模以上企業(yè)764家,規(guī)模以下小企業(yè)2566家,個體經(jīng)營戶16811家。調(diào)查顯示:目前中小企業(yè)獲得銀行貸款的滿足率度不到40%,通過民間融資方式籌資的企業(yè)高達77.3%,占到了企業(yè)融資規(guī)模的50%左右。
(三)規(guī)范民間借貸的法律法規(guī)定義模糊
目前,在我國《刑法》、《非法金融機構和非法金融業(yè)務活動取締辦法》等法律法規(guī)中,對合法的民間借貸、非法集資和非法吸收公眾存款的定義模糊。《刑法》第一百七十六條規(guī)定,非法吸收公眾存款或者變相吸收公眾存款,擾亂金融秩序的,處有期徒刑或罰金。1998年7月國務院第247號令頒布的《非法金融機構和非法金融取締辦法》中有關規(guī)定界定非法吸收公眾存款的行為。該辦法規(guī)定,非法吸收公眾存款,是指未經(jīng)中國人民銀行批準,向社會不特定對象吸收資金,出具憑證,承諾在一定期限內(nèi)還本付息的活動。1999年的《最高人民法院關于如何確認公民與企業(yè)之間借貸行為效力問題的批復》規(guī)定,公民與非金融企業(yè)之間的借貸行為屬于民間借貸,只要雙方當事人意思表示真實即可認定有效。但上述法律對合法民間借貸、非法集資和非法吸收存款行為的定義并不明確,也沒有相應的司法解釋。
(四)民間借貸趨利性極易導致經(jīng)濟結構性風險
民間借貸具有隱匿性,使得地方政府對本地資本市場供求狀況和資金投向難以把握,使民間借貸往往集中于熱點行業(yè)。微觀經(jīng)濟實體投資的非理性極易導致熱點行業(yè)內(nèi)部企業(yè)林立,難以形成適度競爭和合理聯(lián)合,導致行業(yè)生產(chǎn)規(guī)模過剩,造成社會整體投資邊際效益下降,當社會投資邊際效益為負時,民間借貸的風險就會加大。
四、防范和化解民間借貸風險的有效途徑
(一)制定相關法律,在法律上明確區(qū)別民間借貸行為的合法性和非法性
目前我國最高人民法院《關于人民法院審理借貸案件的若干意見》和《關于如何確認公民與企業(yè)之間借貸行為效力問題的批復》等幾條司法解釋雖在某種程序上承認民間借貸行為的合法性,但都是從民法的角度出發(fā)為官司糾紛而做的解釋,僅有幾條“判案解釋”已難以引導和規(guī)范民間借貸健康發(fā)展。因此,國家有必要制定一部適合國情的《民間借貸法》和《民間融資中介機構和中介業(yè)務管理辦法》,從法律上明確界定民間借貸的形式、運行方式,在制度設計上為民間借貸雙方構建法律保障。
(二)加強政策輿論導向,規(guī)范民間融資行為
各級政府應盡快明確相應的管理部門,通過行政手段來規(guī)范民間融資行為,改變目前民間借貸放任自流的狀況。一是加強對群眾的宣傳和風險教育,提高廣大群眾風險防范意識;二是根據(jù)民間借貸的性質(zhì),區(qū)別對待,加強管理。對于數(shù)額小、參與人員少、不跨地區(qū)、用于互助解困等合法用途的,應允許其存在,并加以引導和規(guī)范。三是嚴厲打擊民間高利貸行為。對于脫離實體經(jīng)濟的各類非法集資和民間高利貸行為要嚴厲打擊;對于擅自設立非法金融機構和違法從事銀行存貸款業(yè)務的要堅決取締。
(三)建立科學監(jiān)測體系,跟蹤民間借貸變化
一是建立民間借貸業(yè)務登記備案制度。民間借貸主管部門要以民間借貸借款方為監(jiān)管對象,建立民間借貸交易行為實行登記備案制度,特別是對融資規(guī)模較大企業(yè)要實行強制性登記備案,未經(jīng)登記的可視同為非法行為。二是建立科學的民間借貸監(jiān)測指標體系。監(jiān)測內(nèi)容應包括民間借貸規(guī)模、融資方式、用途、期限、利率和借款償還情況等。對融資規(guī)模較大的企業(yè)或個體經(jīng)營戶,主管部門應時實定期跟蹤調(diào)查,及時掌握其動態(tài)變化,并實施有效地風險控制和管理。三是依托各級民間借貸監(jiān)測登記部門建立全國性民間借貸監(jiān)測體系。區(qū)(縣、市)一級負責收集轄內(nèi)民間借貸信息,定期匯總上報省(市)有關部門,全國、省(市)監(jiān)測部門通過整理分析,為相關部門加強民間借貸管理和制定宏觀政策提供信息支持。
(四)加強產(chǎn)業(yè)引導,優(yōu)化民間投資結構
各級政府要根據(jù)國家產(chǎn)業(yè)政策,結合本地實際,加強民間借貸的引導和服務,選擇具有市場前景、成長性好的項目為依托,優(yōu)化民間投資結構。嚴禁民間資本投向受國家宏觀調(diào)控政策影響較大的高能耗、高污染行業(yè);鼓勵中小企業(yè)以入股方式吸收民間閑散資金,加大對農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化資金投入,形成利益共享,風險共擔,互惠互利的合作機制;有關部門要創(chuàng)造政策條件,幫助有發(fā)展?jié)摿Φ凝堫^企業(yè)直接進入資本市場,逐步減少民間借貸比重。
(五)培育征信市場,加快信用體系建設
中小民營企業(yè)發(fā)展一般具有先民間資本、再銀行貸款的順序。進入成熟期后的企業(yè)要得到銀行信貸支持,首先,要破解銀企信息不對稱的“瓶頸”。因此,各級政府要積極培育征信市場,規(guī)范中小企業(yè)經(jīng)營行為,引導中小企業(yè)轉變信用觀念,建立內(nèi)部信用管理制度,提升中小企業(yè)財務信息的可信度,為銀行信用評級創(chuàng)造條件。
融資與借貸的區(qū)別范文第3篇
關鍵詞：P2P；商業(yè)銀行；對比分析
本文為吉林大學創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)訓練計劃資助項目：“P2P平臺與商業(yè)銀行融資的對比分析――兼論普惠金融風險控制提升”（項目編號：2016B21102）；指導教師：吉林大學經(jīng)濟學院王倩
中圖分類號：F83 文獻標識碼：A
收錄日期：2017年4月19日
一、融資額與利率
P2P融資是一種聚集小額資金用以借貸給有資金需求人群的商I模式，而商業(yè)銀行作為借貸雙方的中介，參考銀行信用，可以為社會提供不同數(shù)量、不同方式、期限長短不一的貸款。因此，P2P平臺的融資額和商業(yè)銀行的融資額有很大的差距。
由圖1可見，P2P成交額整體上呈上升趨勢，在發(fā)展上具有很大的潛力，此外，商業(yè)銀行貸款額與P2P平臺貸款額均波動幅度較大，然而有趣的是，兩者的波動方向相反，對于借款者來說，存在二者互為替代品的可能。P2P的累計待還金額和商業(yè)銀行貸款余額自2015至今均一直處于持續(xù)增長狀態(tài)，盡管P2P在規(guī)模上遠不及商業(yè)銀行，但是P2P累計待還金額增長迅猛，遠大于商業(yè)銀行增長速率，圖2中還可看出，商業(yè)銀行對于小微企業(yè)在投資的額度上有所增加，但相對于銀行整體貸款額，其對小微企業(yè)的投資額占總貸款額比例自2015年至今變化不大，呈現(xiàn)略微上升趨勢。（圖1、圖2、表1，注：由于P2P平臺和商業(yè)銀行自身的性質(zhì)不同，指標名稱和含義略有不同，由于數(shù)額巨大，以億元為單位，對比研究觀察的是整體趨勢，所以可以忽略指標中不同的內(nèi)容，大體上，P2P平臺的成交額相當于商業(yè)銀行貸款額，P2P平臺累計待還金額相當于商業(yè)銀行貸款余額。）
總覽行業(yè)近一年半的變化，隨著成交額逐漸走高的趨勢，貸款余額總體呈現(xiàn)單邊快速增長的態(tài)勢，截至2016年8月底，貸款余額為6，301.95億元，創(chuàng)歷史新高，環(huán)比增長2.94%，相比上個月增長幅度較小，是2015年8月余額的1.28倍，該行業(yè)業(yè)務擴張的態(tài)勢迅猛，可見金融行業(yè)大部分的資金流向愈加傾向于P2P網(wǎng)貸行業(yè)，預計未來還會出現(xiàn)較高增長。
二、融資對象
我國商業(yè)銀行作為提供間接融資的金融機構，通過以吸收個人和企業(yè)存款，并向企業(yè)發(fā)放貸款而進行間接融資，面對的對象主要為信用較好的大型企業(yè)，或對由國家政策支持下的企業(yè)提供融資；P2P作為互聯(lián)網(wǎng)金融點對點借貸平臺，籌集小額資金以滿足民間小額借貸行為，主要面對難以通過商業(yè)銀行進行融資的中小型企業(yè)及個人對個人的融資借貸行為。而由于二者的融資對象不同，融資方式與所面臨的風險也相應有所區(qū)別。
商業(yè)銀行在選擇融資對象時，通過自身的審查和較為完整的信用體系，嚴格考察企業(yè)的資產(chǎn)負債和流動能力，大部分企業(yè)無法達到標準，尤其是小微企業(yè)，這使得商業(yè)銀行融資風險相對較低，而無法達到商業(yè)銀行門檻的轉而通過P2P平臺進行融資，基于此和P2P融資平臺本身的門檻和性質(zhì)，使得融資的風險高于商業(yè)銀行，且通過網(wǎng)絡平臺的融資手段很難進行有效的監(jiān)管。同時，二者融資對象的不同對于整個金融市場的作用也不盡相同，從某種角度上可以恰好實現(xiàn)互補。
三、風險控制
無論何種融資方式均會存在不可避免的風險，因此對風險的控制顯得至關重要。
（一）流動性風險。對于商業(yè)銀行來說，流動性風險是不可避免而且難以估計的，借貸雙方供求不均、銀行內(nèi)部運行不當?shù)染鶗е铝鲃有燥L險。商業(yè)銀行通過制定流動性風險指標，合理調(diào)整備用資金，提高高額貸款標準等進行控制；P2P借貸平臺流動性風險主要存在于借方資金流動性問題，對其控制也只能于自主調(diào)查審核階段篩選出流動性較強的借方進行融資。
（二）信用風險。商業(yè)銀行對信用風險的控制極為重視，因為一旦風險發(fā)生，則全部后果由銀行本身承擔，對信用風險的控制主要體現(xiàn)于信用審核階段，提高信用評級標準，減少不良貸款；P2P借貸信用風險控制原理也如此，只是審核方并不是融資平臺，而是第三方信貸平臺或是自主調(diào)查審核。
（三）操作風險。損失產(chǎn)生于審核系統(tǒng)的不完善或某些人為行為，商業(yè)銀行對此可以將風險帶來的未來可預計的損失量化為當期成本，調(diào)整當期盈利，彌補可能產(chǎn)生的風險；P2P則可以加強擔保方面以及事前調(diào)查審核。
還有一些其他風險如商業(yè)銀行市場風險、國家風險、聲譽風險、P2P運營風險、政策風險等，對于商業(yè)銀行融資和P2P融資來說，因為融資過程中存在的風險不同，對風險的控制也大不相同。
綜上可以看出，對于商業(yè)銀行，融資過程中的大部分風險留給了銀行本身，風險的控制也主要體現(xiàn)于銀行內(nèi)部組織結構，而P2P融資平臺本身存在的風險很少，大部分被轉移到借貸雙方或者第三方信貸平臺。而風險的產(chǎn)生歸根結底是信息不對稱的存在以及不可避免的突況。因此，對風險的控制方面，無論是商業(yè)銀行還是P2P借貸平臺，對信用審核及監(jiān)管都顯得極為重要。而商業(yè)銀行由于產(chǎn)生較早，系統(tǒng)趨于完善，雖然無法保證完全沒有問題，但審核監(jiān)管有效程度遠遠強于P2P；然而另一方面商業(yè)銀行融資金額遠高于P2P，一旦出現(xiàn)問題，損失也遠高于P2P，因此對比商業(yè)銀行與P2P風險控制還需綜合起來衡量。除信用審核和監(jiān)管方面需加強，將風險產(chǎn)生的損失計入收益中也是對風險控制的一種方法，其思路均是秉持著如何將損失降到最低的原則?？偟膩碚f，風險控制主要是由風險回避、減小損失、風險轉移、風險保留四個基本方法來進行控制，還可以采取SWOT分析方法，通過對優(yōu)勢劣勢、機會威脅的分析，發(fā)現(xiàn)存在的問題，找出解決辦法，并明確未來發(fā)展方向。
四、審批流程
（一）P2P平臺的審批流程。（1）借款人提交申請，提供身份證原件、車房相關憑證（包括房產(chǎn)證、購房貸款合同、產(chǎn)權調(diào)查證明等；如果沒有車房可不提供）、最近超過6個月的發(fā)薪銀行流水、工作證明、個人征信授權委托書等材料；（2）內(nèi)部審核：調(diào)查了行業(yè)中排名前20的運營較成熟的P2P平臺，其中7家平臺采取第三方合作機構審核方式，13家采取公司內(nèi)部風險控制團隊審核方式，其中一家采取第三方機構和自主審核相結合方式審核；（3）審核通過后放貸。
（二）商業(yè)銀行審批流程。（1）借款人提交申需提供身份證、戶口簿、婚姻狀況證明（已婚需提供配偶的有效身份證、戶口簿及結婚證）、收入證明，需要有抵押物才能貸款的，必須提供抵押物的權利證明；（2）層層審核：首先客戶經(jīng)理調(diào)查形成基礎報告，方式有網(wǎng)絡查找資料、實地走訪等；然后向上交給支行審查，在這里一般只對客戶經(jīng)理的調(diào)查報告與材料的表面及授信可行性進行審查；接下來分行審查員審查，該步驟主要的目的是剔除支行與企業(yè)對授信項目的包裝，還原企業(yè)真實經(jīng)營情況，充分發(fā)現(xiàn)風險；最后總行流程與分行類似；（3）審核通過后可放貸。
總體來說，在提供的資料上，審批的流程大致相同，主要的區(qū)別是：在P2P平臺方面，有些P2P公司的審核交給第三方審核機構，有些公司內(nèi)部自建風控機構審核。雖然不能說銀行內(nèi)部審核就一定安全，但第三方審核會使P2P平臺產(chǎn)生更多成本。除此之外，大多數(shù)P2P平臺個人借貸資料沒有接入中國人民銀行征信體系中去，P2P作為新型互聯(lián)網(wǎng)金融模式，自然人在P2P平臺上的逾期記錄不會更新到個人信用報告上，會使個人信用信息不全面不能真正反映一個人的信用情況。
通過對比分析，可以看出P2P作為單純信息中介的性質(zhì)。互聯(lián)網(wǎng)金融、網(wǎng)絡借貸是一個龐大的概念，P2P只是其中提供信息的一環(huán)，它與商業(yè)銀行不同，不是一個擁有成熟的、完整的提供金融服務的金融機構。所以，有關P2P平臺的問題與矛盾，更多的是整個互聯(lián)網(wǎng)金融體系不夠完善所造成的，而不單純是P2P平臺的責任。這里要厘清P2P平臺和P2P公司的區(qū)別，P2P平臺是一個提供借貸信息的信息中介，P2P公司指公司實體，與其他企業(yè)一樣是以營利為目的的組織機構。很多新聞報道的大批問題P2P平臺，是其作為一個公司的概念時，沒有按照國家要求私自建立資金池等違反了四條紅線的規(guī)定，超越了P2P平臺本身作為信息中介的職能范圍，從而使經(jīng)營者獲得不合理的利益。除此之外，P2P平臺自身的存在是合理且必需的。
融資與借貸的區(qū)別范文第4篇
關鍵詞：民間借貸；影子銀行；監(jiān)管困境；監(jiān)管措施
中圖分類號：F832.4 文獻標志碼：A 文章編號：1673-291X（2013）14-0174-02
民間借貸是指公民之間、公民與法人之間、公民與其他組織之間的借貸。只要雙方當事人意見表示真實，即可認定為有效，但利率不得超過人民銀行規(guī)定的相關利率。近幾年，民間借貸發(fā)展迅速，在一定程度上推動了中國經(jīng)濟和金融的發(fā)展，填補了正規(guī)金融的空白。同時，民間借貸在發(fā)展過程中也出現(xiàn)了諸如出借人組織化程度較高，資金供給能力強等新特點，成為難以監(jiān)管的“影子銀行”?！坝白鱼y行”，一般是指那些有著部分銀行功能，卻不受監(jiān)管或少受監(jiān)管的非銀行金融機構。民間借貸作為影子銀行體系的一個組成部分，長期游離于監(jiān)管之外。據(jù)中國金融網(wǎng)的2012中國影子銀行報告，2012年狹義民間借貸余額約為4萬億左右，可見我國民間借貸中的影子銀行規(guī)模還是很大的，如果對民間借貸缺乏足夠的引導和規(guī)范，民間借貸市場可能發(fā)生“異化”，成為非法集資和高利貸滋生的土壤，因此，應該加強對其的監(jiān)管。
一、民間借貸迅速發(fā)展的原因及作用
（一）民間借貸迅速發(fā)展的原因
首先，一方面，由于央行為了應對日益高漲的通貨膨脹，推行了緊縮信貸的貨幣政策，再加上我國嚴格的利率管制，使得商業(yè)銀行不愿貸款給風險相對較大的中小企業(yè)和民營企業(yè)，而是把款項貸給優(yōu)質(zhì)大型企業(yè)；另一方面，商業(yè)銀行的貸款手續(xù)繁雜，審批的程序較多，借款企業(yè)等待的時間也比較長，不能及時滿足中小企業(yè)的借款需求。相比之下，民間借貸手續(xù)簡便，形式靈活，辦理的時間非常對，正好適應了市場需求。因此，在從銀行渠道獲取貸款無門的情況下，中小企業(yè)正被迫求助于民間借貸。
其次，由于我國發(fā)生通貨膨脹，實際存款利率為負數(shù)，因此為了使資產(chǎn)保值增值，存戶不愿繼續(xù)把錢存入銀行，轉而尋找其他高收益的投資渠道。而民間借貸所提供的利率較高，有時甚至達20%—60%，受到高利益的誘惑，大量的民間資金甚至是國企、上市公司和商業(yè)銀行的資金也涌入到了民間借貸市場。
（二）民間借貸的作用
1.積極作用。民間借貸解決了中小企業(yè)融資難的問題，有力地支持了中小企業(yè)的投資需求，推動了中小企業(yè)和民營經(jīng)濟的發(fā)展。雖然政府一再強調(diào)，要求金融機構支持中小企業(yè)的發(fā)展，但是，商業(yè)銀行出于風險問題考慮而對中小企業(yè)和民營企業(yè)“惜貸”，而民間借貸則成為中小企業(yè)主要的融資渠道，也彌補了正規(guī)金融體系服務的空白。通過民間資金的調(diào)劑，進一步發(fā)揮閑散資金的效益，優(yōu)化資源配置，加速資金周轉，促進了經(jīng)濟的進一步發(fā)展。
2.消極作用。首先，民間借貸在一定程度上解決部分社會融資需求的同時，也伴生了一些違法犯罪行為，如非法吸收公眾存款、集資詐騙、高利轉貸、洗錢等，已嚴重影響了社會的穩(wěn)定和和諧。其次，民間借貸利率水平高，提高了中小企業(yè)的成本，加大了中小企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的難度。同時，由于高額的利率，吸引了大量投機性的資金投入，甚至有部分企業(yè)通過“以貸轉存”，把錢從銀行搬到民間借貸市場，有相當比例的資金并沒有進入實體經(jīng)濟，而是流入“錢生錢”的投機性利益鏈條中，這將對實體經(jīng)濟造成沖擊，甚至可能會產(chǎn)生危機，使民間借貸的風險隨時有向正規(guī)金融轉移傳導的可能，這也是影響地區(qū)金融穩(wěn)定的潛在風險隱患。
二、民間借貸影子銀行的監(jiān)管困境
（一）監(jiān)管對象難以確定
傳統(tǒng)的民間借貸雙方之間多為親戚、朋友、同事關系，借款數(shù)額較小。而新型民間借貸主體較為復雜，參與者分布全國各地的各行各業(yè)，借款人為個體工商戶和公司的占較大比重，且債權人與債務人互不相識，只是通過中間人、保證人、證明人的參與和介紹形成借貸關系，甚至出現(xiàn)了P2P。民間借貸關系更趨組織化、多元化和復雜化，使得監(jiān)管對象難以確定。此外，由于法律法規(guī)不健全，使得合法的民間借貸與非法的民間借貸之間的界定不清晰，也使監(jiān)管對象難以確定。
（二）民間借貸規(guī)模難以統(tǒng)計
由于民間資本的多環(huán)節(jié)性和隱秘性特性，加上借貸雙方的不配合，借貸數(shù)據(jù)很難統(tǒng)計，還有可能所統(tǒng)計到的數(shù)據(jù)都是假的。而且，很多擔保、信托、小額貸款公司表面掛各種牌子，私下都在經(jīng)營民間借貸，甚至是非法集資，發(fā)放高利貸。此外，民間借貸資金的來源也更加隱蔽，更加復雜。例如，有的企業(yè)主先以100%的保證金到本地銀行向關聯(lián)公司開立國際信用證，再拿國際信用證到新加坡、香港的銀行去融資，由于信用證做的是買方代付業(yè)務，中國與新加坡、香港有時間差，企業(yè)主便可在時間差內(nèi)進行跨境的資金套利，通過在境外融到的資金存入本地銀行作為開立國際信用證的保證金，進一步循環(huán)開立信用證賺取利差，這些都使得民間借貸規(guī)模難以統(tǒng)計。
（三）多頭監(jiān)管主體的存在，也使監(jiān)管變得困難
我國目前對正規(guī)金融行業(yè)實行“一行三會”“分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管”的專業(yè)監(jiān)管體制，“一行三會”各司其職。但是，民間借貸活動參與到社會經(jīng)濟活動的多個環(huán)節(jié)，涉及不同行政管理部門，再加上民間借貸法律法規(guī)的不完善，使得民間借貸游離于監(jiān)管之外。如上市公司參與民間借貸的影子銀行由誰管？P2P、PE現(xiàn)在誰來監(jiān)管？小額貸款公司、典當行都在變相貸款，銀監(jiān)會怎么去監(jiān)管？而且民間借貸所表現(xiàn)出的區(qū)域性、地方化色彩非常強，民間借貸的這種區(qū)域性差別決定了中央層面的統(tǒng)一監(jiān)管難度較大。
（四）我國民間借貸的法律法規(guī)不健全
目前，我國有關民間借貸的法律條文散見于《中華人民共和國合同法》、《中華人民共和國擔保法》、《刑法》、《中華人民共和國民法通則》、《非法金融機構和非法金融業(yè)務活動取締辦法》、《關于鼓勵和引導民間投資健康發(fā)展的若干意見》、《最高人民法院關于人民法院審理借貸案件的若干意見》、《最高人民法院關于如何確認公民與企業(yè)之間借貸行為效力問題的批復》、《司法部關于辦理民間借貸合同公證的意見》、《中國人民銀行關于人民幣貸款利率有關問題的通知》等法律文件中，現(xiàn)有法律中關于民間借貸的法律規(guī)定過于分散和寬泛，可操作性不強，且判斷標準模糊，已不能滿足規(guī)范和引導民間借貸活動的現(xiàn)實需要。由于法律法規(guī)的不健全，致使監(jiān)管當局在監(jiān)管過程中沒有有效的標準參照，監(jiān)管工作很難展開。
三、民間借貸影子銀行的監(jiān)管措施
（一）確定民間借貸的監(jiān)管主體，實施聯(lián)合監(jiān)管機制
1.通過法律法規(guī)確定民間借貸的監(jiān)管主體及其職權、監(jiān)管程序?？梢钥紤]在中國人民銀行內(nèi)部專門設立一個關于“影子銀行”的監(jiān)管部門，并通過相關的法律法規(guī)賦予其監(jiān)管的職權及監(jiān)管的程序。然后，在這一部門下設“民間借貸監(jiān)管處”的職能部門，專門負責民間借貸的監(jiān)管和協(xié)調(diào)工作。其他部門如公安機關、工商行政管理部門、人民法院、檢察院及其他金融監(jiān)管部門既要要各司其職，又要相互協(xié)調(diào)和配合監(jiān)管。只有先確立了監(jiān)管主體，才能解決民間借貸監(jiān)管到底由誰主要負責的問題及由多頭監(jiān)管而導致的民間借貸監(jiān)管“真空”的問題。
2.針對我國地域遼闊、各地經(jīng)濟發(fā)展不平衡現(xiàn)象比較突出、民間借貸地域色彩濃的情況，可以把地方各級政府金融部門納入到民間借貸的監(jiān)管主體中來，并賦予其一定的監(jiān)管權力，充分調(diào)動其監(jiān)管的積極性。地方政府監(jiān)管機構負責收集整理信息、處理問題及危機預防，可以根據(jù)本地的情況有針對性地制定監(jiān)管措施，并與中央監(jiān)管部門相互協(xié)調(diào)配合，參與地方民間金融的立法，為合規(guī)民間借貸機構頒發(fā)合法牌照。
3.充分發(fā)揮民間借貸行業(yè)自律和社會公眾的監(jiān)管作用。首先，培養(yǎng)和發(fā)展一些民間借貸行業(yè)的自律組織，發(fā)揮其對民間借貸的自律功能。民間借貸自律組織必須依法接受政府監(jiān)管部門的指導，并負責檢查規(guī)則的執(zhí)行情況、公布民間借貸相關的信息、協(xié)調(diào)民間借貸中出現(xiàn)的糾紛等，逐步形成政府監(jiān)管與行業(yè)自律的良性互動。其次，充分發(fā)揮社會公眾的監(jiān)督作用?？梢酝ㄟ^報刊、電臺、網(wǎng)絡等渠道公布已備案的借貸機構名稱，并設立舉報電話和網(wǎng)絡舉報系統(tǒng)，接受全國人民的監(jiān)督。
（二）完善相關的法律法規(guī)
盡快頒布《民間融資法》、《私募基金管理辦法》、《企業(yè)委托貸款管理辦法》等專項規(guī)范的法律法規(guī)，適時修改《民法通則》、《合同法》以及《擔保法》等民事法律，注重對民間借貸交易的合同規(guī)范。盡快出臺《放貸人條例》，加強對民間借貸市場主體的監(jiān)管。制定一部專門的《民間借貸法》或“民間借貸管理辦法”，確立合法民間借貸與非法金融的區(qū)別，規(guī)范民間借貸用途和利率，以規(guī)范、保護正常的民間投融資行為，引導民間投融資走上正常的運行軌道。同時，堅決打擊和取締非法集資、高利轉貸、金融傳銷、洗錢的高利貸者，防范和降低民間借貸的潛在風險，以維護社會的穩(wěn)定。
（三）建立健全信息披露制度
1.建立信息采集、共享平臺，加強信息披露?？梢杂缮鲜觥懊耖g借貸監(jiān)管處”的部門建立信息采集及共享平臺并負責采集民間借貸活動的有關數(shù)據(jù)，例如資金規(guī)模、資金來源、資金運用及運用效益、利率水平、交易對象等情況，并通過這一平臺進行處理和及時將相關的信息向社會投資者公開，讓投資者人及時了解相關信息，提高投資者風險識別、判斷能力，以便于民間借貸主體進行自主的投資決策，從而避免債務糾紛的發(fā)生。
2.建立科學的民間融資信息監(jiān)測體系。首先，建立健全民間借貸登記備案制度。明確規(guī)定民間借貸的備案登記部門，建立健全各級地方政府民間借貸的登記備案制度。建立民間融資登記備案管理信息系統(tǒng)，加強對民間融資資金使用的檢查和跟蹤。其次，可以充分發(fā)揮地方政府的監(jiān)督職能，各地州、市、縣設立民間借貸的信息監(jiān)測點，專門負責收集轄區(qū)內(nèi)的民間借貸信息，并定期向匯總上報到省人行，各省人行匯集轄區(qū)內(nèi)的信息分析整理后上報至總行“民間借貸監(jiān)管處”，“民間借貸監(jiān)管處”匯總全國民間借貸的信息通過分析整理，為相關部門加強民間借貸管理和制定宏觀政策提供信息支持。還可以通過上述信息共享平臺這些信息，讓投資者人及時了解相關信息，從而進行自主的投資決策。
參考文獻：
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融資與借貸的區(qū)別范文第5篇
關鍵詞：民間借貸；民間融資；資金供需
中圖分類號：F830．6文獻標識碼：B文章編號：100－4392（2008）09－0058－04
據(jù)調(diào)查，從事民間借貸的機構越來越多，資金規(guī)模越來越大，涉及的范圍越來越廣。這些民間借貸促進了鄂爾多斯的經(jīng)濟發(fā)展，特別是在滿足中小企業(yè)等市場主體資金需求方面發(fā)揮了積極的作用，但同時對國家宏觀調(diào)控、地區(qū)金融穩(wěn)定和商業(yè)銀行穩(wěn)健經(jīng)營形成一定的負面影響，特別是在當前宏觀調(diào)控政策趨緊的環(huán)境下，需正確引導，以制度來規(guī)范民間借貸的發(fā)展。
一、鄂爾多斯民間借貸的基本情況
（一）機構多、數(shù)量大
目前，鄂爾多斯市工商部門注冊的投資公司有414家，注冊資金82．47億元；擔保公司159家，注冊資金7．8億元；取得典當經(jīng)營許可證的典當行12個，分支機構29個，注冊資金1．79億元；委托寄賣行46家，注冊資金499．46萬元；經(jīng)中國人民銀行批準的小額貸款公司1家，注冊資本1億元。民間融資機構總計660家，注冊資金93．11億元。
（二）業(yè)務發(fā)展迅速，規(guī)模大
據(jù)調(diào)查測算，目前鄂爾多斯市的民間借貸機構借貸資金總額達到220億元左右，比去年同期增長21．3％，約占全市金融機構各項貸款余額的38．5％。
（三）民間借貸利率水平總體較高
從調(diào)查情況來看，鄂爾多斯市民間借貸利率高，一般在20‰―40‰之間，占69％，最高的甚至能達到50‰以上，在確定民間借貸利率標準上，一般根據(jù)市場上的資金供求狀況、借貸對象的信用程度、貸款區(qū)域、當?shù)亟?jīng)濟發(fā)展狀況以及期限長短、數(shù)量大小、關系遠近等情況而定，沒有固定標準。
二、鄂爾多斯市民間借貸發(fā)展的特點
（一）民間融資和地方經(jīng)濟發(fā)展水平密切相關
一是區(qū)域之間：據(jù)調(diào)查，各地區(qū)的民間融資量、融資利率由地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展特點、經(jīng)濟發(fā)展水平等綜合因素所決定。如東勝區(qū)經(jīng)濟發(fā)展速度較快，其民間融資總量也越來越大。經(jīng)測算，東勝區(qū)融資總量約為70億元，占全市民間融資總額的31．4％。同時，資金需求量大，主導產(chǎn)業(yè)利潤率高，民間融資的利率也處在最高位，平均貸款利率達到30‰，最高可達70‰。相反，以農(nóng)業(yè)為主，經(jīng)濟發(fā)展速度相對較慢的地區(qū)其民間融資總量也相對較小，利率水平也較低。如鄂前旗民間借貸資金約0．8億元，僅占全市民間融資總額的0．4％。利率水平在20‰左右，最高達到40‰。
二是城鄉(xiāng)之間：從單筆金額、融資規(guī)模來看，經(jīng)濟發(fā)展較快的城區(qū)民間融資活躍程度遠遠超過農(nóng)村。從調(diào)查了解的情況來看，城鎮(zhèn)民間融資主要集中在做生意資金周轉、買房、建房等消費領域，農(nóng)村民間融資主要集中在購買生產(chǎn)資料、子女上學或結婚。居民之間的借款總金額以5萬元至50萬元的居多，100萬元以上的多為小型個體企業(yè)資金借貸。
（二）期限寬、數(shù)額大、用途廣
一是期限靈活。民間融資的期限多由借貸雙方視資金周轉情況商定，建房、購車、購買大件耐用消費品等相對期限較長，一般為半年到一年，更長時間需分期分批償還，借貸期限向長期化發(fā)展；其他用于臨時性資金，期限一般較短，有二、三個月、十天、二十天不等。二是數(shù)額較大、效率高。借貸金額已由過去幾千元、幾萬元擴大到幾十萬元、百萬元甚至千萬元。居民借貸手續(xù)相對簡便，交付快，但主流方式已經(jīng)從雙方口頭約定轉變?yōu)榇蚪钘l、簽訂借款合同或借款協(xié)議；在經(jīng)濟較發(fā)達地區(qū)，打借條和擔保的比例明顯高于欠發(fā)達地區(qū)。三是用途廣。從借款用途看，多是以解決臨時性資金短缺為主，多用于購買生產(chǎn)資料、買房、建房、購買大件耐用消費品、做生意資金周轉等，也有用于子女上學或結婚、家人看病、購買其他金融資產(chǎn)等，借貸范圍不斷擴大。
（三）利率高低懸殊、差距大，趨利性強
過去民間借貸關系主要維系在親朋好友之間，多數(shù)出于互助和支持，一般是向家境好的借用，也有大家之間相互幫助，互相借用的?，F(xiàn)在民間融資具有很強的趨利性，生產(chǎn)領域融資都是有償融資。融入方愿意承受一定的費用支出，融出方希望獲得一定利益收入。融資方也發(fā)生重大變化，以前，民間融資主要是“富幫窮”，資金從富裕戶向經(jīng)濟困難戶移動，現(xiàn)在資金是由一般居民個人向會經(jīng)營、懂管理、有效益的能人方面移動，呈現(xiàn)“民助富”特點。民間融資利率定價幅度及借款期限因情況不同相差較大。當前民間借貸的利率標準主要是依據(jù)借款人的實力、信用和借款時間長短，對實力較強，借款時間在半年以上的，利率水平一般在30‰―50‰之間，對實力較差或借款用于臨時性需要的，利率一般在20‰至40‰之間，但總體資金的定價已形成一定的默契，不會隨意調(diào)整。利息收入已成為居民家庭財產(chǎn)性收入的重要來源之一。
（四）信譽度高，資金安全性高
一是壞賬率較低。據(jù)調(diào)查，民間融資手續(xù)簡單，中間環(huán)節(jié)少。從以前年度的情況看，民間融資的糾紛較少，借款人的信譽較高，借錢不還的現(xiàn)象較少出現(xiàn)。二是歸還意愿強。民間融資非常講究有借有還，再借不難。目前一些私營、個體業(yè)主對民間融資渠道重視，加之民間借貸雙方債權債務關系明確，借款人的還款意識和經(jīng)濟責任較強，都不會損害自己的信譽賴賬不還。三是雙方自愿。目前民間融資的借貸雙方一般都提前講清責權利，很少借助暴力手段或其他手段，有時即使雙方發(fā)生糾紛或不能按時歸還的情況，借貸雙方采取協(xié)商延期還款或變賣財產(chǎn)的方式解決，也有極少數(shù)經(jīng)仲裁委員會裁決解決。
（五）居民向典當行借款的比例偏低，向個人借貸比例相對較高
在資金需求方面：民間借款的對象以個人居多，這種借款多為朋友之間的借款，不需要提供財產(chǎn)抵押，借款方式以打借條為主。向典當行或投資公司借貸一般需要提供財產(chǎn)抵押，貸款金額與財產(chǎn)抵押金額的比例一般為50％以上，借款的方式為簽訂借款協(xié)議或借款合同。
在資金供給方面：居民放款資金來源主要為自有資金，其次是向家人或朋友轉借，也有向銀行或信用社貸款放貸的。居民放貸的利率不等，以20‰―40‰居多。
三、民間借貸活躍的主要原因
（一）個人財富的聚集，為民間融資提供了穩(wěn)定可靠的資金來源
隨著鄂爾多斯經(jīng)濟的迅速發(fā)展，以及傳統(tǒng)生產(chǎn)經(jīng)營方式的轉變，居民的生活水平和個人收入有了顯著提高。2007年鄂爾多斯市人均GDP超過1萬美元，城鎮(zhèn)居民可支配收入達17000多元，農(nóng)牧民人均純收入也已達6500元，一些較早從事個體經(jīng)營和創(chuàng)辦企業(yè)而先富起來的居民，已經(jīng)積累了相當規(guī)模的資金。據(jù)測算目前全市民間閑置資金約260億元之多。
（二）個體經(jīng)營業(yè)快速發(fā)展，資金需求旺盛
這些個體經(jīng)營者在向金融機構融資出現(xiàn)困難的情況下，轉而向民間籌措資金，由于民間融資具有不需抵押、辦理時間快等特點，這使得民間融資有一定市場。個體經(jīng)營業(yè)融資的資金規(guī)模一般為幾萬元到幾十萬元，相應的融資利率要比金融機構高，且期限不長。2007年底受國家宏觀調(diào)控政策的影響，資金比過去較為緊張，資金短缺更為嚴重，民間借貸的規(guī)模有所擴大。
（三）金融機構無法滿足廣大中小企業(yè)和居民的資金需求
2008年上半年，鄂爾多斯市生產(chǎn)總值同比增長25．7％，固定資產(chǎn)投資增長44．3％，而金融機構各項貸款同比增長23．2％，分別低于生產(chǎn)總值和固定資產(chǎn)增長2．5和21．1個百分點。經(jīng)濟的快速增長促使對信貸資金的需求十分旺盛。而正規(guī)金融機構則無法滿足廣大的中小企業(yè)和居民對資金的需求，另一方面其貸款的擔保、抵押條件較高，手續(xù)繁瑣，一些民營中小企業(yè)，往往因抵押物不足、財務不規(guī)范、信用度達不到銀行信貸評級要求無法邁進銀行門坎，這樣在一定程度上催生助長了民間融資的繁榮。
（四）經(jīng)濟環(huán)境變好，政府、企業(yè)和居民的創(chuàng)業(yè)、發(fā)展意識增強
近年來，鄂爾多斯市經(jīng)濟發(fā)展步入快車道，政府、企業(yè)和居民的收入不斷增加，創(chuàng)業(yè)、創(chuàng)富、發(fā)展意識不斷增強，理財觀念發(fā)生了根本性的轉變。從政府來說，發(fā)展經(jīng)濟需要大量的資金，為做大做強鄂爾多斯經(jīng)濟，政府一直在給企業(yè)和居民的創(chuàng)業(yè)創(chuàng)造條件，對民間借貸持鼓勵支持態(tài)度；從企業(yè)和居民來說，在鄂爾多斯良好的經(jīng)濟發(fā)展環(huán)境下，創(chuàng)業(yè)、創(chuàng)富的意識不斷增強，動力不斷增加，在主觀上“借雞下蛋”、“借錢生財”的理念逐漸深入人心，但銀行無法滿足企業(yè)和居民的資金需求，需要民間借貸來實現(xiàn)自我發(fā)展。
四、民間借貸對經(jīng)濟金融的作用和影響
（一）正面作用
民間借貸在一定程度上緩解了資金緊張的矛盾，在彌補正規(guī)金融供給不足，滿足弱勢群體對資金的需求，推動中小企業(yè)的發(fā)展和促進地區(qū)經(jīng)濟增長等方面發(fā)揮著不可替代的積極作用。民間融資對于解決生產(chǎn)、生活中的特殊需求確實起到一定的作用，從某種程度上也體現(xiàn)了人與人之間相互信賴、相互幫助的民間關系，自發(fā)形成一種信任機制。從資源配置的角度看，民間融資使閑置、游離資金得以重新分配到最需要的地方，在銀行和信用社力所不及的領域和范圍內(nèi)起到拾遺補缺、優(yōu)勢互補的作用；而且民間融資手續(xù)簡便、操作靈活、方便快捷的優(yōu)點更適合小企業(yè)、個體工商戶、居民之間的資金調(diào)劑，與銀行信貸相比，是一種更為有效的融資方式，更能反映社會資金的供求關系。尤其是在我國從緊貨幣政策的背景下，在信用機制還不健全的情況下，民間融資的存在和發(fā)展，對于擴大融資規(guī)模，發(fā)揮資金使用效益，支持經(jīng)濟的互動和發(fā)展有著重要的現(xiàn)實意義。
（二）負面作用
一是民間融資對制定和執(zhí)行貨幣信貸政策產(chǎn)生較大的抵消作用。一方面，民間融資使得部分社會資金需求由顯性化轉為隱性化，不能準確反映社會資金供求狀況，貨幣管理監(jiān)管部門依據(jù)的市場信息不全面，其所做出的宏觀決策必然不夠準確。另一方面，由于民間融資行為不受貨幣信貸政策的約束，加之其與正規(guī)金融之間存在的互補關系，無論從其行為本身看，還是從民間融資總量看，都出現(xiàn)與正規(guī)金融逆向而行的變化，貨幣政策在微觀層面的作用因缺乏載體而顯得軟弱無力，特別是當前國家實施宏觀調(diào)控政策背景下，不利于發(fā)揮經(jīng)濟調(diào)控和產(chǎn)業(yè)導向的職能作用，客觀上削弱了宏觀調(diào)控的政策效應。
二是民間融資對儲蓄存款市場干擾嚴重，給商業(yè)銀行經(jīng)營造成一定影響。民間融資獲利性的特點使其經(jīng)常以“高利率”面目出現(xiàn)，資金供應者以獲取高利為主要目的，而資金需求者則以高利率為誘餌，一拍即合，這是當前民間融資的突出特點。但其帶來的危害亦十分明顯：一方面是與正規(guī)金融機構爭奪資金來源和市場份額，分流了金融機構的存款，盡管增加了資金在民間的流動性，但從局部來看，正規(guī)金融的儲蓄存款受到?jīng)_擊，對其正常經(jīng)營形成一定的影響，也為正規(guī)金融間的不規(guī)范競爭埋下了隱患；另一方面高利率使經(jīng)濟行為中蘊含高風險因素，助長投機和非正常投資現(xiàn)象，加大了企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營成本，擠壓了企業(yè)的利潤空間，嚴重的會擾亂正常的經(jīng)濟金融秩序和國家稅收，造成地方金融生態(tài)環(huán)境惡化。
三是民間融資加重了維護穩(wěn)定的壓力。民間融資大多具有自發(fā)性和不規(guī)范性，缺乏合法的組織管理機構，融資雙方法律意識淡薄，其經(jīng)營活動和收益游離于國家的監(jiān)督管理之外，因而很容易引發(fā)債務糾紛，也極易形成非法集資，擾亂當?shù)卣５慕?jīng)濟金融秩序，增加社會不穩(wěn)定因素。另外民間借貸活動尚未納入國家統(tǒng)計范疇，其資金在正規(guī)金融體外循環(huán)，金融監(jiān)督管理部門和經(jīng)濟統(tǒng)計部門無法掌握其規(guī)模和動向，直接影響決策部門的準確判斷，易造成決策偏差。民間融資所引發(fā)的經(jīng)濟社會問題必然影響和牽動經(jīng)濟金融的發(fā)展，進而加重維護經(jīng)濟金融穩(wěn)定的壓力。
五、對策建議
當前隨著國家實施從緊貨幣政策的影響，社會資金面趨于緊張，而民間借貸能緩解這種資金短缺的矛盾，對社會經(jīng)濟的發(fā)展具有積極的支持作用。但民間借貸的存在和發(fā)展，潛伏的風險和隱患也不容忽視。需要正確引導民間借貸，以制度來規(guī)范民間金融行為，使民間融資在符合國家法律法規(guī)要求下運行。
（一）建立健全法律法規(guī)，用制度規(guī)范民間借貸
我國現(xiàn)有法律沒有明確區(qū)分非法吸收公眾存款與合法民間借貸之間的界限?！逗贤ā返?2章規(guī)定，建立在真實意愿基礎上的民間借貸合同受法律保護；《最高人民法院關于如何確認公民與企業(yè)間借貸行為效力問題的批復》也規(guī)定，公民與非金融機構之間的借貸屬于民間借貸，只要雙方當事人意愿，即可認定有效。雖然也規(guī)定企業(yè)不得以借貸的名義非法集資，但非法集資概念和范圍非常模糊，不好確定。所以要針對民間借貸的實際和特點，盡快建立健全民間借貸的法律法規(guī)和管理辦法，明確借貸雙方的權責利、交易方式、利率范圍等，明確界定非法吸收公眾存款、非法集資和正常民間借貸的區(qū)別，用法律手段治理和規(guī)范民間融資行為，使民間融資活動有法可依，推動民間借貸走上正常健康的發(fā)展軌道。
（二）疏堵結合，正確引導民間借貸
一方面對正規(guī)的、合法的民間借貸機構及行為，要正確引導和規(guī)范，為民間金融構筑一個合法的活動平臺，為“三農(nóng)”和中小企業(yè)提供方便快捷的融資服務。使正當民間金融活動在光明正大地賺取合法利潤的同時，充分發(fā)揮對正規(guī)金融的拾遺補缺作用。另一方面，要加強輿論宣傳教育，增強社會公眾對非法吸收公眾存款、非法集資活動的風險意識和鑒別能力，引導公眾依法理性投資，防止擾亂金融秩序和風險的發(fā)生。
（三）強化監(jiān)管約束機制，抑制民間借貸負面作用
建立監(jiān)測通報制度，由當?shù)厝嗣胥y行、銀行監(jiān)管、金融辦、工商、商務、統(tǒng)計局等部門定期開展調(diào)查統(tǒng)計，及時監(jiān)測民間借貸的融資規(guī)模、利率水平、資金來源和運用情況，適時進行信息批露和風險提示，增強借貸雙方的法治觀念、風險意識和自我防范能力，促進民間借貸的安全運行。
